中國(guó)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)北京2月8日訊 深圳證券交易所并購(gòu)重組審核委員會(huì)2026年第3次審議會(huì)議于2026年2月6日召開(kāi)，審議結(jié)果顯示，湖南能源集團(tuán)發(fā)展股份有限公司（證券簡(jiǎn)稱(chēng)：湖南發(fā)展，證券代碼：000722）（發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)）本次交易符合重組條件和信息披露要求。
據(jù)悉，湖南發(fā)展擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買(mǎi)湖南能源集團(tuán)電力投資有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“電投公司”）持有的湖南湘投沅陵高灘發(fā)電有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“高灘水電”）85%股權(quán)、湖南湘投銅灣水利水電開(kāi)發(fā)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“銅灣水電”）90%股權(quán)、湖南湘投清水塘水電開(kāi)發(fā)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“清水塘水電”）90%股權(quán)、湖南新邵筱溪水電開(kāi)發(fā)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“筱溪水電”）88%股權(quán)，同時(shí)向不超過(guò)35名符合條件的特定投資者發(fā)行股份募集配套資金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本次交易”）。
重組委會(huì)議現(xiàn)場(chǎng)問(wèn)詢的主要問(wèn)題：
請(qǐng)上市公司代表結(jié)合控股股東尚未注入的水力發(fā)電業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、光伏發(fā)電業(yè)務(wù)代為培育的進(jìn)展、控股股東關(guān)于避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾及履行情況，說(shuō)明同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)后續(xù)解決措施及其可行性。請(qǐng)獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)代表、律師代表發(fā)表明確意見(jiàn)。
需進(jìn)一步落實(shí)事項(xiàng)：
無(wú)。
湖南發(fā)展表示，本次交易尚需取得中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)同意注冊(cè)的批復(fù)，最終能否取得中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)同意注冊(cè)的批復(fù)及最終取得時(shí)間仍存在不確定性。公司將根據(jù)本次交易的進(jìn)展情況，嚴(yán)格按照有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及時(shí)履行信息披露義務(wù)。
根據(jù)湖南發(fā)展于2026年1月30日披露的發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易報(bào)告書(shū)（草案）（上會(huì)稿），上市公司擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買(mǎi)電投公司持有的銅灣水電90%股權(quán)、清水塘水電90%股權(quán)、筱溪水電88%股權(quán)及高灘水電85%股權(quán)。同時(shí)，上市公司擬向不超過(guò)35名符合條件的特定投資者發(fā)行股份募集配套資金
根據(jù)天健興業(yè)評(píng)估出具的“天興評(píng)報(bào)字（2025）第1181號(hào)”“天興評(píng)報(bào)字（2025）第1182號(hào)”“天興評(píng)報(bào)字（2025）第1183號(hào)”及“天興評(píng)報(bào)字（2025）第1184號(hào)”資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告，以2025年3月31日為基準(zhǔn)日，評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)標(biāo)的資產(chǎn)采取了資產(chǎn)基礎(chǔ)法和收益法進(jìn)行評(píng)估，最終采取資產(chǎn)基礎(chǔ)法評(píng)估結(jié)果作為評(píng)估結(jié)論。標(biāo)的資產(chǎn)銅灣水電90%股權(quán)、清水塘水電90%股權(quán)、筱溪水電88%股權(quán)及高灘水電85%股權(quán)采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法的最終評(píng)估值合計(jì)151,244.52萬(wàn)元，依據(jù)該評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)，交易雙方確定本次交易的最終交易金額為151,244.52萬(wàn)元。
本次交易中，標(biāo)的資產(chǎn)作價(jià)合計(jì)151,244.52萬(wàn)元，其中以發(fā)行股份方式支付的交易對(duì)價(jià)83,184.49萬(wàn)元，按照發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的發(fā)行價(jià)格7.81元/股計(jì)算，上市公司本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)發(fā)行的股票數(shù)量總計(jì)為106,510,227股。
本次交易發(fā)行股份的交易對(duì)方為電投公司。
本次交易中募集配套資金所涉及發(fā)行的股份種類(lèi)為人民幣普通股（A股），每股面值為人民幣1.00元，上市地點(diǎn)為深交所。
本次發(fā)行股份募集配套資金采取詢價(jià)發(fā)行的方式，根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，發(fā)行股份募集配套資金的定價(jià)基準(zhǔn)日為本次向特定對(duì)象發(fā)行股票發(fā)行期首日，發(fā)行價(jià)格不低于發(fā)行期首日前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)的80%，且不低于發(fā)行前公司最近一期末經(jīng)審計(jì)的歸屬于上市公司股東的每股凈資產(chǎn)值。最終發(fā)行價(jià)格將在本次交易獲得深交所審核通過(guò)以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)予以注冊(cè)后，由上市公司董事會(huì)根據(jù)股東會(huì)的授權(quán)，按照相關(guān)法律、行政法規(guī)及規(guī)范性文件的規(guī)定，依據(jù)發(fā)行對(duì)象申購(gòu)報(bào)價(jià)的情況，與本次募集配套資金發(fā)行的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)（主承銷(xiāo)商）協(xié)商確定。
上市公司本次擬采用詢價(jià)方式向特定對(duì)象發(fā)行股份募集配套資金，發(fā)行對(duì)象為符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的證券投資基金管理公司、證券公司、信托投資公司、財(cái)務(wù)公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者、合格境外機(jī)構(gòu)投資者、其他境內(nèi)法人投資者和自然人等不超過(guò)35名的特定投資者。
本次募集資金總額不超過(guò)80,000萬(wàn)元，不超過(guò)本次交易中以發(fā)行股份方式購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)的交易價(jià)格的100%，且發(fā)行股份數(shù)量不超過(guò)本次發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)完成后上市公司總股本的30%，募集配套資金在扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后擬用于支付本次交易的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、補(bǔ)充流動(dòng)資金、支付中介機(jī)構(gòu)費(fèi)用及相關(guān)稅費(fèi)。最終發(fā)行數(shù)量以上市公司股東會(huì)審議批準(zhǔn)、深交所審核通過(guò)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)后，根據(jù)詢價(jià)結(jié)果最終確定。
湖南發(fā)展表示，本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)不以募集配套資金的成功實(shí)施為前提，最終募集配套資金發(fā)行成功與否不影響本次購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)行為的實(shí)施。
本次重組的交易對(duì)方電投公司系上市公司控股股東湖南能源集團(tuán)的全資子公司，為上市公司的關(guān)聯(lián)方，因此本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。
上市公司最近36個(gè)月內(nèi)控制權(quán)未發(fā)生變更。本次交易前，上市公司控股股東為湖南能源集團(tuán)，實(shí)際控制人為湖南省國(guó)資委。本次交易后，上市公司控股股東仍為湖南能源集團(tuán)，實(shí)際控制人仍為湖南省國(guó)資委。因此，本次交易未導(dǎo)致上市公司控制權(quán)發(fā)生變化，不構(gòu)成《重組管理辦法》第十三條所規(guī)定的重組上市。
本次重組完成后，上市公司控股股東仍為湖南能源集團(tuán)，實(shí)際控制人仍為湖南省國(guó)資委。本次重組不會(huì)導(dǎo)致上市公司控股股東或?qū)嶋H控制人發(fā)生變化。
湖南發(fā)展本次交易的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)為中信證券股份有限公司，財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人為康昊昱、謝世求、楊梟、王晨權(quán)。